6 болевых точек вашего инвестиционного портфеля

Время на прочтение: 2 минуты

После того как мы навели порядок в доходах и расходах (и как следствие, у нас появился порядок в ДЕЛЬТЕ), активах и пассивах (долгах), сформировали план финансовой защиты и составили список важных целей, мы можем переходить к формированию инвестиционных портфелей.

Рассмотрим ряд нюансов и особенностей:

Во-первых, на результат инвестирования влияет в большей степени распределение между классами активов, а не выбор отдельных акции и облигации.

Сформировать портфель начинающему инвестору из биржевых фондов (ETF) намного проще и эффективнее (с позиции временных затрат на выбор и управление активов), чем заниматься выбором отдельных акций и облигаций.

Во-вторых, портфель составляется в валюте цели с определенной долей валютной диверсификации.

Если цель рублевая, то 100% активов держать в долларах просто неграмотно.

Например, 25% FXIT (ETF на акции высокотехнологичных компаний США, рассчитаевымй в долларах США), 25% FXRL (ETF на индекс РТС/Индекс МобБиржи, рубли), 50% FXMM (ETF на краткосрочные гос.облигации США, в рублях так как присутствует хеджирование/защита/ от курсового изменения).

 

В-третьих, проводите стресс-тест портфелей: анализируйте их результат во время кризисов.

Наиболее интересные периоды для проведение стресс-тестирования 1998, 2001, 2008, 2014.

В-четвертых, используйте налоговые вычеты и особые налоговые режимы.

Если Вы работаете по найму, то на краткосрочные цели удобно копить на индивидуальном инвестиционном счете, где помимо инвестиционного дохода можете получить налоговый вычет 13% с внесенной суммы, но не более 52 000р (13% от 400 000р).

В-пятых, минимум раз в год проводите ребалансировку портфеля — восстановление долей к первоначальному распределению.

Это позволит снизит волатильность (колебания) портфеля за счет того, что вы будете частично продавать выросшие активы, фиксируя прибыль на высших значениях, и распределять полученную прибыль между активами, которые снизились в цене покупая внизу.

И, наконец, в шестых, важно делать регулярные добавки капитала.

Поскольку это позволит также снизить волатильность кривой доходности за счет того, что вы будете покупать по разным ценам в одно и то же время, например, раз в месяц ил квартал.

Знайте, что каждый новичок способен составить самостоятельно портфель для этого просто нужно подготовиться.

С уважением, Владимир Чамин,

Vladimir Chamin/ автор статьи
Алгоритмический трейдер, финансовый коуч.
Понравилась статья? Поделиться с друзьями: